בלאקרוק הוא בית ההשקעות המנהל השקעות בהיקף הגדול ביותר בעולם, עם ניהול נכסים בשווי של 9 טריליון דולר, כשבעים סניפים בשלושים מדינות מסביב לעולם, וייעוץ קבוע לממשל האמריקאי, בלאקרוק הופך לגוף הפיננסי החשוב והמשפיע ביותר בעולם ההשקעות ובסדר היום הכלכלי.

בית ההשקעות בלאקרוק (Blackrock, NYSE: BLK) הוקם בשנת 1988 על ידי קבוצה של כלכלנים ומנהלים השקעות שפעלו, חלקם באותם מוסדות פיננסיים, בוול סטריט. לארי פינק שנחשב למוביל החבורה ומשמש עד היום כיו”ר חבר המנהלים וכמנכ”ל. בזכות אמון בלארי פינק מצד פטה פרטסון, מנהל בכיר בקבוצת בלאקסטון, בית ההשקעות החדש זכה למימון ראשוני והפך רווחי בתוך כמה חודשים. בשנת 1989 בית ההשקעות בלאקרוק ניהל השקעות בסכום כולל של כ – 2.7 מיליארד דולר, ביוני 1994 נמכר בית ההשקעות לבנק PNC תמורת 240 מיליון דולר ובשנת 1999 הונפקו מניות בלאקרוק לציבור המשקיעים בוול סטריט. נכון לחודש יולי 2021 מנהלי ההשקעות של בלאקרוק מנהלים עבור ציבור המשקיעים בקרנות של החברה כספים בסכום כולל של כ – 9 טריליון דולר מה שהופך את בלאקרוק לבית ההשקעות הגדול בעולם. שווי השוק של בלאקרוק הוא כ – 106 מיליארד דולר, לחברה כ – 70 משרדים בכ – 30 מדינות, מועסקים כ – 16,500 עובדים ומשרדיה המרכזיים שוכנים במנהטן ניו-יורק. מניית בלאקרוק נסחרת במדדי S&P 500 ו – S&P 100.

שלושה אפיקי שירות

בלאקרוק פועלת כמגזר עסקי יחיד ואינה מדווחת על הכנסות מתחומים שונים של פעילות. עם זאת נהוגה חלוקה פנימית של הכנסות לפי שלוש קטגוריות: “ייעוץ להשקעות”, “דמי ניהול” ו”הכנסות מהלוואות”. את רוב הכנסותיה מפיקה בלאקרוק מדמי ייעוץ להשקעות, מדובר בעמלות קבועות הנגבות לאורך זמן ומחושבות כאחוז מסוים מן הכספים הנמסרים לניהול החברה. בשנת 2020 ההכנסות מקטגוריה זו בפעילות החברה היוו כ – 78% מסך הכנסותיה ועמדו על כ – 12.6 מיליארד דולר מדובר בעליה של כ – 7.3% ביחס לשנת 2019.

פלטפורמת אלדין

החל משנת 1999 מפעיל בית ההשקעות בלאקרוק את פלטפורמת Aladdin, פלטפורמה טכנולוגית לפיקוח אוטומטי על נכסים. אלדין עוקבת אחר תיקי ההשקעות של המשקיעים ומנתחת אותם ללא הפסקה. הפלטפורמה מספקת למנהלי הכספים איתותים אודות סיכונים והזדמנויות. אלדין נחשבת כיום לאחד הכלים היעילים והשימושיים ביותר בתחום ניהול ההשקעות. בין המשקיעים הגדולים העושים שימוש בפלטפורמת אלדין ניתן למנות את שלושת החברות הציבוריות הגדולות ביותר בארה”ב, חברת אפל, חברת מייקרוסופט וגם חברת גוגל.

בכירים רבים בחברה מגיעים מהשירות הציבורי

בבלאקרוק מועסקים בתפקידים בכירים מספר גדול של פקידי ממשלה לשעבר. כך למשל מר בריאן דיס שהיה יועץ כלכלי בכיר לנשיא אובמה ועבד תקופה בבלאקרוק לפני שקיבל שוב מינוי ממשלתי, הפעם כמנהל המועצה הלאומית לכלכלה, תחת הנשיא ביידן. מייק פייל שהיה אסטרטג השקעות בינלאומי בכיר בבלאקרוק נבחר לאחרונה לשמש יועץ כלכלי לסגנית הנשיא הנוכחית קמילה האריס. תומס דונילון הוא כיום יו”ר זרוע המחקר בבלאקרוק ושימש בעבר כיועץ לביטחון לאומי של הנשיא אובמה. מעניין לציין, אגב, כי אחיו של תומס, מייק דונילון, היה האסטרטג הראשי של ביידן במהלך מסע הבחירות לנשיאות.

סייעה לממשל להתמודד כלכלית עם משבר הקורונה

בבלאקרוק פועלת זרוע מייעצת המכונה FMA (Financial Markets Advisory unit). לזרוע זו היה תפקיד משמעותי בניהול צעדי התגובה הכלכליים למגפת הקורונה בארה”ב. בחודש מרץ 2020 בחר הבנק הפדרלי את זרוע ה – FMA של בלאקרוק לטפל בתכנית חירום לרכישת נכסים בתקופת משבר הקורונה, לא התנהל מכרז לבחירת גוף זה ולבתי השקעות אחרים לא ניתנה הזדמנות לקבל את התפקיד. גם בשלהי המשבר הכלכלי הגלובלי שהחל כמשבר הסאב פריים בארה”ב בשנים 2007 – 2009 פנה הבנק הפדרלי בניו יורק לזרוע ה – FMA של בלאקרוק לסיוע במניעת קריסתם של קבוצת AIG, אשר ניצלה מפשיטת רגל, וקבוצת Bear Stearns  שבכל זאת קרסה לבסוף ונמכרה לקבוצת JP Morgan Chase. ראוי לציין כי בית ההשקעות בלאקרוק נחשב כבעל מודעות גבוהה לצורך לעודד מעבר לשימוש במקורות אנרגיה ירוקה וידוע כמי שמקדם השקעות שבכוחן לתרום להתמודדות עם משבר האקלים ולסייע להגעה ליעד של אפס פליטות גזי חממה עד שנת 2050.

*אין במאמר זה, בחלקו או במלואו, כל הבטחה להשגת תשואות מהשקעות ואין האמור בו מהווה ייעוץ מקצועי לבצע השקעות בתחום כזה או אחר.