תיק השקעות מנוהל הוא אחת הדרכים השכיחות להשקיע את ההון הפנוי ולהגדילו לאורך זמן. איכות הניהול עשויה להשפיע על הביצועים בייחוד בתקופות תנודתיות בשווקים והיא מבטאת את ההתאמה בין הצרכים של המשקיע לבין הביצועים של התיק בסיכון המינימלי האפשרי. ככל שטווח ההשקעה קטן חשיבות ניהול ההשקעות מקבל משנה תוקף ולפני בחירה במנהל השקעות כדאי לבצע השוואת ביצועים של התיקים המנוהלים.

תיק השקעות מנוהל – למי זה מתאים?

ניהול השקעות מתאים למי שרוצה להגדיל את ההון הפנוי מבלי להתעסק בעצמו בטכניקה של ההשקעות. שירותי ניהול תיקים מסופקים על ידי מרבית בתי ההשקעות וגם על ידי מנהלים חיצוניים עצמאיים ומאפשרים לכל משקיע להרכיב תיק השקעות, לבקר ולנהל אותו לאורך תקופת ההשקעה, תוך שמירה על שקיפות וביצוע מענה ושינויים בהתאם לצרכי המשקיע.

בבסיס הניהול ניצב פרופיל הסיכון של המשקיע שהוא תולדה של הנסיבות והתנאים המאפיינים אותו. התאמת מבנה התיק לרמת הסיכון של המשקיע נעשית על ידי מנהל התיק ולאחר ראיון וניתוח הצרכים בראייה מרחיבה. לדוגמה, טווח ההשקעה הוא פקטור מרכזי בקביעת רמת הסיכון, לצד רמת ההכנסה השוטפת ויציבותה, מצבו המשפחתי והבריאותי של המשקיע ועוד.

למה חשוב להשוות בין תיקי השקעות מנוהלים?

ההיצע הגדול בתחום ניהול התיקים עלול לבלבל את המשקיע וישנה חשיבות גדולה להשוואה בין ביצועי מנהלי התיקים. אמנם, נתוני העבר אינם בהכרח מלמדים על נתוני העתיד, אך עם זאת, חקירה היסטורית של הביצועים בכוחה ללמד על היכולת של מנהלי תיקים מסוימים להביא לתשואות חיוביות גם בתנאי שוק מאתגרים ולאורך זמן.

כמו כן, השוואת איכות הניהול יכולה להגדיל את סך הוודאות אצל המשקיע במובן בו הוא מכיר ונחשף לטווח התשואות ובכך הוא יכול להתכונן מנטלית להשלכות של השקעות הון, שתמיד טומנות בחובן סיכון, מה שעשוי להגדיל את סיבולת הסיכון שלו ובהתאם גם את תשואות התיק לאורך זמן.

איך משווים בין תיקים?

השוואת ביצועי תיקים עלולה להיות מורכבת בפני עצמה. מטבע הדברים, נדרש להשוות בין תיקים שהם באותה רמת הסיכון. מדובר במספר רב של גורמים כגון רמת הפיזור, נתח המזומן בתיק, גיוון ההשקעות, סוגי המוצרים הפיננסיים, אחוז החשיפה למט”ח ועוד.

יתרה מכך, השוואת ביצועים בין תיקי עליה להתבצע על פני אותה תקופת הזמן. כדי שתהיה איכותית כדאי לבחון את ביצועי התיקים בתקופות בהן השווקים לא האירו פנים למשקיעים, בתקופות של משבר או בתקופות תנודתיות במיוחד, וזאת על מנת להבין כיצד באה לידי ביטוי איכות הניהול ביחס להשקעה במדדי השוק המספקים את ממוצע התשואות של השוק.

השורה התחתונה

תיק השקעות מנוהל מתאים למי שרוצה להשקיע את ההון הפנוי שלו מבלי לעשות זאת בעצמו, לשמור על “ראש שקט” ולדעת שהכסף שלו מושקע באפיקים שתואמים את רמת הסיכון והצרכים שלו. הבחירה במנהל השקעות עליה להיות שקולה ולכלול השוואה איכותית על פני תקופות שונות של תיקים ברמת סיכון דומה.

אז איך מתחילים? השאירו פרטים כאן כדי לבצע השוואה שתתאים לצרכים שלכם.