קרנות סל הן דרך נהדרת למשקיעים לנהל סיכונים ולגדר את תיק ההשקעות שלהם. בין מאות קרנות הסל המוצעות למשקיעים ולמנהלי תיקי השקעות בישראל, תמצאו קרנות צמודות לנכסים שונים, ממדדים בארץ ובחו”ל דרך סחורות ועד אפילו מטבעות קריפטו (אמנם, מדובר במוצרי השקעה בודדים אבל אנחנו צופים עליי בתחום הזה, שמשיק בין ערוץ ההשקעות המסורתי לערוץ ההשקעות האלטרנטיביות ומכניס מוצרי השקעה אלטרנטיביים למיינסטרים). קרן סל היא מוצר השקעה שמשתמש בכספי כל המשקיעים בו על מנת להשקיע במספר מוצרים, בהתאם לנכס הבסיס, למשל – קרן סל על מדד הנסדא”ק תשקיע במניות המופיעות במדד הנסדא”ק על מנת לייצר תשואה באותו הכיוון ובערך דומה לזו שמייצר מדד הייחוס (וכן, כשמדד הייחוס יאבד ערך – גם הקרן תיפול). 

יצאנו לבדוק – אילו קרנות סל הן אלה האטרקטיביות ביותר בארץ? מה גובה דמי הניהול שתשלמו על קרנות סל, וכמה תשואה הציגו השיאניות של קרנות הסל בשנה האחרונה?

קרנות הסל השיאניות בתשואה

נתחיל במה שמעניין את כולנו, היא השורה התחתונה: אילו קרנות סל הציגו את התשואה השנתית הגבוהה ביותר במהלך 12 החודשים האחרונים?

אלו הן חמשת קרנות הסל השיאניות מבחינת תשואה שנתית בישראל:

במקום הראשון: קסם ETF גז ונפט, עם תשואה שנתית של מעל 101%. מדובר בקרן שצמודה למדד תל אביב גז ונפט (שהרוויח במהלך 12 החודשים האחרונים, להזכירנו, קצת יותר מ – 99%) בפוזיציית לונג. דמי הניהול בקרן: 0.6%.

במקום השני: פסגות ETF תל אביב נפט וגז, שצמודה לאותו מדד ייחוס שעשה חייל השנה. הקרן עשתה במהלך 12 החודשים האחרונים כ – 98.3%, כלומר קרוב מאוד לתשואה של מדד היחוד עצמו. דמי הניהול בקרן: 0.4%.

במקום השלישי: תכלית סל גז ונפט, עם תשואה שנתית של 98.2% וגובה דמי ניהול של 0.5%

במקום הרביעי: תכלית סל ממונפת פי 3 ת”א 35. כאן אנחנו רואים קרן סל שמשתמשת במינוף, מה שאומר שהחשיפה, והסיכון, הם גבוהים יותר בהשקעה בה. הקרן השיגה השנה כ – 89.5% תשואה, ודמי הניהול בה 1.25%

במקום החמישי עוד קרן סל ממונפת שצמודה לאותו המדד, מדד תל אביב 35, זוהי קסם ETF ממונפת פי שלושה על מדד ת”T 35, עם תשואה שנתית של 86.1% וגובה דמי ניהול של 2.75%.

המפסידות הגדולות בשנה האחרונה

בכל מוצר השקעה, יש סיכוי להפסד, ולפעמים קרנות רווחיות על פני תקופה ארוכה עוברות גם תקופות של הפסדים. אלו הן חמשת הקרנות שהפסידו הכי הרבה בשנה האחרונה:

במקום הראשון קסם ETF צמודה למדד חברות האינטרנט בסין והפסידה השנה כמעט 60%. דמי הניהול בקרן 0.8%.

במקום השני קרן הסל MTF שצמודה לאותו מדד והפסידה השנה 59.4%, גובה דמי הניהול בה הוא 0.8%.

במקום השלישי קסם ETF שמשקיעה בחסר במניות ת”א 90, כלומר, הקרן מרוויחה כשהמדד יורד. הקרן הפסידה השנה 52.4% ודמי הניהול בה 0.4%

במקום הרביעי תכלית סל אינדקס ביג טק – שוב בשוק הסיני, עם הפסד שנתי של מעל 50% ודמי ניהול בגובה 0.8%

ובמקום החמישי תכלית סל שמשקיעה בחסר במדד תל אביב 90, עם הפסד שנתי של מעל 49% ודמי ניהול של 0.5%

השיאניות בגובה דמי הניהול

בישראל יש לא מעט קרנות סל שגובות 0.1% דמי ניהול או פחות, אבל שיאניות דמי הניהול גובות כמעט 3% דמי ניהול – זה לא מעט, גם כשהקרן מרוויחה.

שמונה קרנות סל גובות את הסכום הגבוה ביותר בשוק של דמי ניהול, הוא 2.75%, והן:

• קסם ETF ממונפת פי 3 על מדד ה – S&P 500, שהרוויחה במהלך השנה האחרונה 15.8%
• קסם ETF ממונפת פי 2 בחסר על מדד הנסדא”ק האמריקאי, שהפסידה השנה 25.2%
• קסם ETF ממונפת פי 3 על מדד הנסדא”ק האמריקאי, שהרוויחה השנה 18.9%
• קסם ETF ממונפת פי 3 על מדד ת”א 35, שהרוויחה השנה 75.14%
• קסם ETF ממונפת פי 2 בחסר על מדד S&P 500, שהפסידה השנה 29.6%
• קסם ETF ממונפת פי 2 בחסר על מדד ת”א 35, שהפסידה השנה 40.8%
• קסם ETF ממונפת פי 2 בחסר על מדד הדאקס הגרמני, שהפסידה השנה 3.6%
• וקסם ETF ממונפת פי 3 על מדד הדאקס  שהפסידה השנה 32.7%

*אין במאמר זה, בחלקו או במלואו, כל הבטחה להשגת תשואות מהשקעות ואין האמור בו מהווה ייעוץ מקצועי לבצע השקעות בתחום כזה או אחר.