שוקי ארה”ב: עליות בהובלת טכנולוגיה משאירות את השוורים בשליטה

וול סטריט ננעלה בעליות חדות ביום שישי, כאשר ענקיות הטכנולוגיה ומניות הקשורות ל-AI הובילו, תוך קיזוז חולשה במניות השוק הקטן ובחלק ממניות הצריכה.

נאסד”ק קומפוזיט: 21,450.02 (+0.98%) – נתמך בעליות חדות באפל (+4.24%), אלפאבת (+2.44%) ומיקרון (+6.28%), כאשר ההתלהבות מ-AI ממשיכה לתמוך בסנטימנט בסקטור השבבים.

S&P 500: 6,389.45 (+0.78%) – עליות רחבות עם הובלה של טכנולוגיה (+13.29% מתחילת השנה) ושירותי תקשורת (+16.83% מתחילת השנה).

דאו ג’ונס: 44,175.61 (+0.47%) – עליות מוגבלות בשל ביצועי חסר של סקטורים דפנסיביים.

ראסל 2000: 2,218.42 (+0.17%) – פיגר מאחור כאשר מניות צמיחה קטנות התקשו על רקע ריביות גבוהות.

VIX: 15.15 (-8.57%) – מדד התנודתיות ירד לשפל של מספר חודשים, מה שמעיד על רוגע למרות נתונים מאקרו מעורבים.

מדד הדולר האמריקאי עלה ל-98.26 (+0.09%), נתמך על ידי תשואות אג”ח גבוהות:

• אג”ח ל-10 שנים: 4.285% (+0.97%)

• אג”ח ל-30 שנה: 4.855% (+0.81%)

אירופה: עליות מתונות אך זהירות נמשכת

בורסות אירופה עלו במתינות, נתמכות על ידי סקטור היוקרה והפיננסים, בעוד שמניות האנרגיה והתעשייה פיגרו.

MSCI Europe: 2,420.61 (+0.48%)
CAC 40: 7,743.00 (+0.44%)
FTSE 100: 9,095.73 (-0.06%) – נלחץ עקב התחזקות הלירה שטרלינג (134.49, +0.04%).
DAX: 24,162.86 (-0.12%) – נחלש עקב ירידה ביצואנים על רקע תנודתיות האירו (מדד האירו: -0.28%).

אסיה: יפן מובילה, סין והונג קונג בירידות

ניקיי 225: 41,820.48 (+1.85%) – נתמך על ידי יצואני טכנולוגיה ורובוטיקה, בסיוע ין חלש (USD/JPY: 147.69, +0.41%).
שנחאי קומפוזיט: 3,635.13 (-0.12%) – קיפאון כשמשקיעים ממתינים להבהרות על צעדי תמרוץ.
האנג סנג: 24,858.82 (-0.89%) – ירידות במגזר הנדל”ן והטכנולוגיה העיקו.
S&P/ASX 200: 8,807.10 (-0.28%) – ירידות במחירי הסחורות פגעו בכורי המכרות.
KOSPI: 3,210.01 (-0.55%) – נחלש עקב חולשה ביצרניות השבבים והרכב.

סחורות: מתכות יקרות מתחזקות, אנרגיה במגמה מעורבת

זהב: 3,491.30$ (+1.09%) – נתמך על ידי ירידת תשואות ריאליות וגידור גיאופוליטי.
כסף: 38.54$ (+0.65%) – עקב אחרי הזהב.
נחושת (ספט’ 25): 4.4715$ (+1.66%) – עליות בשל אופטימיות בביקוש תעשייתי.
נפט ברנט: 66.59$ (+0.24%) – שומר על רווחים למרות חולשה בנפט האמריקאי (63.35$, -0.83%).
גז טבעי (ספט’ 25): 2.99$ (-2.51%) – תחזיות למזג אוויר מתון לחצו על המחירים.

מטבעות דיגיטליים: את’ריום מוביל, ביטקוין מתייצב

ביטקוין: 116,472$ (-0.30%) – מתייצב סמוך לשיאים היסטוריים.
את’ריום: 4,061.59$ (+3.49%) – בלט בעליות על רקע זרימות הסטייקינג.
XRP: 3.2923$ (-1.80%) – מימוש רווחים לאחר עליות חדות בשבועות האחרונים.
Solana: 177.64$ (+1.78%) – נתמך על ידי פעילות מוגברת ב-DeFi.

סקטורים: שירותי תקשורת וחומרי גלם מובילים מתחילת השנה

סקטור הבריאות הוא היחיד שנמצא בטריטוריה שלילית מתחילת השנה.

מניות בולטות

מנצחות:

• HTFL (HeartFlow): +51.32% – זינקה בעקבות אישור רגולטורי.

• NEGG (Newegg): +34.24% – חזרה של מומנטום מניות המם.

• BMNR (Bitmine Immersion): +24.59% – נהנתה מעליית הביטקוין.

• FNMA / FMCC: +20%+ – נתמכה בספקולציות על הפרטה.

מפסידות:

• UAA (Under Armour): -18.07% – החמצת תחזיות רווח.

• AFRM (Affirm): -8.40% – תחזיות עתידיות חלשות.

• SNOW (Snowflake): -7.11% – הורדות מחיר יעד מצד אנליסטים.

שוק פרטי: AI וחלל שומרים על הערכות שווי גבוהות

• SpaceX: שווי 465.20 מיליארד דולר (+91.59% בשנה).

• OpenAI: שווי 324.62 מיליארד דולר (+62.17% בשנה).

• Anthropic: שווי 177.80 מיליארד דולר (+440.50% בשנה).

• xAI: שווי 92.03 מיליארד דולר (+232.92% בשנה).

חברות AI פרטיות ממשיכות למשוך מימון משמעותי, מה שמחזק את הובלת הסקטור בזרימות ההון העולמיות.

תחזית ליום שני, 11 באוגוסט 2025

• מאקרו: דו”ח מדד המחירים לצרכן בארה”ב באמצע השבוע עשוי לבחון את האופטימיות בשוק; תשואות האג”ח וחוזק הדולר נשארים גורמי סיכון מרכזיים.

• פוקוס סקטוריאלי: המומנטום בטכנולוגיה צפוי להימשך לשבוע הבא, אלא אם כן התשואות יזנקו באופן חד.

• סחורות: פריצה של הזהב מעל 3,500$ עשויה למשוך קונים נוספים.

• קריפטו: העליות באת’ריום בהובלת סטייקינג עשויות להימשך עד רמת התנגדות של 4,250$.

שורה תחתונה:
השווקים מראים עמידות מרשימה, בהובלת טכנולוגיה ואופטימיות סביב AI, גם כשסיכונים מאקרו נמשכים. האיזון בין התלהבות הצמיחה למציאות הריבית יקבע את הטון לשבוע הקרוב.